내년에는 전장 관련주들을 주목할 필요가 있다. 전기차 생산 물량은 계속 확대되기 때문에 전장 부품업체들은 안정성이 확보되어 있다. 미래에셋증권에서 잘 정리된 자료를 내놨다. 별첨 자료 참고 전장테마주 7개 종목 회복의 시그널 전기전자/IT하드웨어에 대해 비중확대로 신규 커버리지를 개시한다. 최근 전방 산업의 건강한 재고 수준과 수요 회복의 시그널이 나오고 있다. 24년은 스마트폰 출하량의 회복 시작과 전장 부품 向 실적 개선과 성장이 기대된다. 스마트폰은 2년의 추운 겨울을 지나 +5% YoY 성장하고 전장 부품 업체들은 전기차 사이클에서 주목 받을 것으로 판단한다. 성장성 대비 초기 전기차 전장 신규 진입에 마진이 보장되.......

블프 매출이 사상 최대치를 기록했다. (일각에서는 물가 상승률을 감안하면 21년 수준이라고도 한다. 실질적으로는 늘지 않았다는 것이다.) 사이버 먼데이 매출이 나오면 합산해서 전체적으로 봐야겠지만 일단은 미국의 소비가 탄탄하다는 것으로 받아들여지고 있다. 10년 물 국채금리는 4.39%를 기록했다. 이스라엘 하마스 전쟁은 추가 연장될 가능성이 높아졌다. 돌출 이슈 없이 뉴욕 증시는 숨 고르기 장세를 기록했다. S&P 500 지수 월봉차트 / 최고점에 5% 정도 남았다. 이번 달 들어 장대양봉이 나오고 있다. 3개월간 낙폭을 한 달 만에 만회하고 있다. 뉴욕증시, '사이버 먼데이'에 하락…S&P500지수 0.2%↓마감 연합뉴.......

내년부터 자율주행 이슈가 본격화될 예정이다. 테슬라가 FSD12 버전을 연말부터 배포할 가능성이 높다. 이 소프트웨어를 장착하려면 1560 만원을 추가로 내야 한다. 테슬라 영업이익률이 높아질 수 있는 계기가 될 듯. 테슬라 FSD를 라이센스할 완성차업체들이 나타날 수 있다. 자율주행과 관련된 국내기업들도 주목할 필요가 있다. 5개 종목에 대한 분석자료. 2024년, 자동차에도 밀려오는 On-Device AI 물결 테슬라, FSD 12 버전 상용화 임박: 11월 24일 언론에 의하면 FSD 12 버전이 테슬라 직원들에게 배포되기 시작. 연말 또는 연초에 상용화될 가능성이 높아지고 있음. • 자율주행 기술 고도화, On-Device AI 기술의 정점: On-Device AI는.......

2030년까지 2.5조 원을 순차적으로 투자한다. 자금조달이 관건이겠다. 영업활동에서 현금흐름을 창출하지 못하는 상황에서 대규모 투자가 진행 중이다. 현금흐름표 추정 엘앤에프 월봉차트 엘앤에프 영업전망 ◎ 4Q23 영업이익 99억원(-82%YoY) 전망 • 매출액 9,248억원(-26%QoQ, -25%YoY), 영업이익 99억원(-33%QoQ, -82%YoY)을 기록할 전망 • 주요 고객사의 연말 재고 조정이 예상됨에 따라 출하량은 전분기 대비 약 -20%QoQ 감소할 것이며, 4분 기에도 재고자산평가손실 및 원재료 역래깅 영향으로 수익성 악화 예상 ◎ 2H24 수익성 정상화 전망 • 동사는 그동안 높아진 재고자산으로 인해 메탈 가격 하락에 따른 부정적 영향이 컸음. 결국.......

금리와 환율이 투자자들에게 가장 중요한 변수다. 인플레이션이 잦아들고 있어서 금리가 낮아질 것은 분명하다. 아래 글은 금리 결정요인에 관한 DB금융의 에세이다. 금리를 무엇이 결정하는가? 무수히 많은 요인이 있을 것이다. 고령화와 노동인구 변화는 어떤가? 일본의 사례를 보면 알 수 있다. 고령화는 소비를 늘리지 않고 줄인다. 노인들이 소비를 많이 하겠는가? 노동인구 감소 추세 역시 GDP 부진을 야기한다. 이런 요인이 금리 하락 요인이라는 것이다. 그럼 왜 지난 4년간 금리가 줄기차게 올랐는가? 코로나 때문이다. 돈을 찍어서 뿌렸기 때문이다. 공돈은 소비를 촉진시킨다. 지금은 공돈 효과가 사라지고 부채만 남았다. 개인들 지.......

블랙프라이데이 소비가 어떻게 나올지 주목된다. 최근 신용카드 매출액 감소로 소비 둔화 우려가 있는 상황이다. 조기 폐장으로 거래가 한산했고 국제유가 하락 외에 특별한 뉴스는 없었다. 나스닥 지수 월봉차트 / 연말까지 금리 동결이 확정적인 상황이 되면서 나스닥 지수는 11월에 큰 폭 상승하면서 이전 3개월 하락세를 대부분 만회했다. '블프 소비 꺾일까' 주목…뉴욕증시 보합세 마감 이데일리 2023.11.25. 오전 4:09 연말쇼핑 연휴시작에 거래량 적어 3대지수 4주 연속 상승세는 이어가 獨국채금리 상승에 美10년물도 4.5%근접 국제유가 하락세…WTI 75달러선까지 내려 블랙프라이데이를 맞은 24일(현지시간) 뉴욕증시가 혼조.......

국제유가는 계절적 비수기 (3월까지) 진입에 따라 하향 안정세가 예상된다. 원유 최대 수입국인 중국의 경제도 좋지 않다. 과거 유가 하락 시 수혜업종은 화학, 운송, 바이오 업종이었다는 이야기. 유가 급락 후 화학, 운송, 바이오 업종 등 강세 경향 유가 급락하는 등 여러 리스크 요인들이 완화되면서 11월 증시가 급등하며 시장 자체에 대한 단기 매력도는 낮아지고 있는 상황이다. 11월 KOSPI와 KOSDAQ 시장은 낙폭 과대주를 중심으로 각각 약 10%, 11% 급 반등한 상황이다. 이제 KOSPI가 지난 9월 FOMC 이전 수준으로 돌아간 상황이기 때문에, 낙폭 과대주에 대한 관심이 점차 줄어들고 펀더멘탈 개선 종목에 대한 관심이 확대될 것으로 예.......

미국 경제는 소비로 지탱된다. 미국 소비는 전 세계 경제를 흔들기도 한다. 코로나 이후 정부가 엄청난 자금을 살포했고 이 때문에 미국 경제가 호황기를 누렸다. 그런데 이제 공돈 효과가 끝나간다. 올해 말 정도면 축적해 놨던 공돈이 사라지게 된다. 이게 미국 소비 부진과 연결될 가능성이 높다. 최근 신용카드 연체율도 높아지는 중이다. 블프를 앞두고 신용카드 매출액이 급감했다. 두 가지로 해석할 수 있지만 어떤 상황이든 미국인들 지갑이 얇아졌다는 것을 의미한다. 내년도 미국 소비 흐름이 중요하겠다. 추수감사절 이후 다음 주 월요일 사이버먼데이까지 5일간의 소비를 올해 미국인들의 소비 의지를 보여주는 주요 지표로 삼음. 이.......